AR: 26/02/2013

Bom dia!

Análise rápida do dia:

Gráfico 30 min

• BTOW3 fazendo triângulo. Se romper para cima, projeção é em R$14,63.
• CYRE3 dentro de canal de congestão lateralizada: R$16,73 - R$17,12. Rompimento superior até R$17,74.
• CSNA3 em congestão lateralizada: R$9,61 - R$10,10. Rompimento superior vai até R$10,79 (não ignorar tendência baixista).
• DTEX3 em congestão lateralizada: R$14,83 - R$15,16.
• ELET3: mesma coisa, R$6,11 - R$6,32.

Chega por hoje, não? Há outras gráficos ainad que têm tudo para estarem "no ponto", mas tenho outras coisas para fazer.


Grande abraço a todos, bons trades, fiquem com Deus!

Martin Bittencourt

Remodelação do blog!

Bom dia!


Após passar um tempo sem postar nada no blog devido às minhas aulas com o prof. Leitão sobre especulação (e agora vão se iniciar as sobre investimento!), eu estava pensando sobre o formato do blog e me dei conta que ele não me está viável.

Quero com isso dizer que ficar escrevendo longos ou mesmo curtos textos aqui conforme o caso todos os dias me tira muito tempo e, em especial no ano presente que é ano de TCC na faculdade, eu não disponho de tamanho tempo livre para cumprir com este projeto.

Por isso decidi fazer um pouco diferente: vou experimentar gravar vídeos registrando as análises na tela do computador com áudio. Inicialmente vou tentar fazer como acontece nos vários canais especializados em análise do YouTube: vou fazendo a análise em tempo real fazendo comentários e etc.. Caso até assim a tarefa me tire muito tempo, então partirei para tentar algum outro modelo de vídeo que seje ainda mais rápido.

Quando os vídeos estiverem prontos e forem publicados no YouTube, então irei criar novos tópicos aqui, cada um para uma análise; o blog ficará como um repositório só para artigos medidativos e como biblioteca para os vídeos.



Aguardem pelas novidades!

Grande abraço a todos, bons trades, fiquem com Deus!

Martin Bittencourt

1: RSID3

Bom dia!

Hoje o dia na bolsa não foi grandes coisas. No dia anterior (13 de setembro de 2012) houve um grande aumento no meu volume financeiro, tendo arrecadado mais de R$150 com os meus papéis em função de todos eles terem subido maravilhosamente (papéis em questão: MMXM3, PDGR3 e DTEX3). A grande subida atingiu o stop gain do últimos 100 papéis de DTEX3, permitindo que hoje eu tivesse um dinheiro extra para especular. Como a notícia que tinha era de que o mercado continuaria em alta, não pensei duas vezes e fui à caça de um novo ativo.

O problema era que a maior parte dos ativos que tinham sinal de compra tinham subido muito no dia anterior (no min. 5%, se não me falha a memória), de maneira que hoje configurava-se um dia de realização de venda para muitos especuladores. Com isso eu já sabia que, apesar das emoções do mercado, provavelmente toda a minha carteira de ações baixaria (no caso, MMXM3 e PDGR3 já que DTEX3 estava vendida), mas acabei me precipitando e optei por comprar RSID3 apesar dela também ter subido bastante no dia anterior.

Motivo?

Emoção. O velho problema dos traders 'me atacou' pela milésima vez, sendo que desta vez foi realmente fatal. Comprei RSID3 já com 2% de lucro, correndo atrás por medo de que as ações disparariam e eu ficaria para trás, e o resultado é que comprei o ativo num dos maios altos valores que ela alcançou (R$ 6,10), só para vê-la despencar o resto do dia atingindo -5,51% e sendo uma das maiores quedas do Ibovespa (observa-se que, para mim, a queda foi de -7,51%).

Apesar de eu ter perdido pelo menos uns R$100,00 nesta história, foi um trade bom para aprendizado e trouxe algumas lições que eu gostaria de compartilhar. Como os traders já um pouco mais experientes poderão notar, minha compra configurou-se num exemplo clássico de erro de operação uma vez que contemplou não um ou dois erros, mas vários (ou seja, não apenas um mal trade, mas também um caso da Lei de Murphy!). Observem:

Figura 1: RSID3 30min últimos dias

Figura 2: RSID3 Diário

•  O ativo havia subido bastante no dia anterior. Normalmente quando isso acontece, o dia seguinte configura-se em dia de realização de lucro, i.e., o preço desce. 
•  A grande subida do dia anterior fez com que o ativo se afastasse em muito da sua linha de suporte (Figura 1 e 2). Com isso havia uma tendência de que ele viesse a voltar à linha no futuro, sendo esse o momento para compra do papel (segundo as estratégias com análise de Dow que eu uso).
• Pelo mesma subida, o preço se afastou da MMP[9], sendo que neste caso temos mais um sinal de que o preço está para cair.
• Também em razão da grande subida, o ativo se aproximou muito de uma forte linha de resistência (Figura 2), ao qual ele sem dúvida teria dificuldade para romper no dia seguinte. Com mais fatores para querer descer, esta probabilidade era realmente pequena (observe na Figura 2 que o preço chegou a tocar a linha de resistência e voltou a cair; se eu quisesse comprar o ativo, deveria ao menos ter esperado romper a resistência). No meu entendimento, essa forte linha de resistência era o principal motivo para esperar uma queda no ativo ao invés de uma continuação da subida - já que mesmo com todos os parâmetros anteriores, era bem possível que o ativo continuasse a subir apesar deles estarem presente.
• Tendo em vista o meu conhecimento a respeito destes fatores, ainda assim decidi fazer a compra máxima (200 papéis, tendo em vista o dinheiro disponível) ao invés de comprar apenas 100 papéis e depois de rompida a resistência, comprar outros 100 se possível.

O pior de tudo não é a lista. O pior é que eu estava ciente de tudo isso e ainda assim comprei o papel! Isso mostra o problema do fator emotivo e o seu potencial de destruição - especialmente quando o mesmo está ligado a dinheiro!

É importante notar que o erro não foi exatamente o de comprar o ativo, mas o de quando comprá-lo. O setup de compra ainda está de pé e a princípio segunda-feira o ativo sobe. Só que neste caso a subida do ativo não vai ser para mim uma questão de obter lucro, mas de diminuir o incrível prejuízo que tive!

Então, segue mais uma vez o velho conselho: em trades, NUNCA deixe a sua emoção acompanhá-lo. Creio não ser um exagero afirmar que os dois maiores inimigos de uma boa 'carreira' de trader são 1) a ignorância e 2) a emoção.

Grande abraço a todos, bons trades, fiquem com Deus!

Martin Bittencourt


Obs.: Apesar deste post estar sendo publicado dia 16/09/2012, a sua maior parte foi escrita na sexta-feira dia 14/09/2012; portanto, entendam-no como que tendo sido publicado nessa última data.

AR: 30/08/2012

Bom dia!


Pessoalmente, devo admitir que estou gostando dessa nova modalidade "Análise Rápida". Já que o meu tempo é sempre curto e, confesso, comumente mal-administrado, fazer comentários breves torna-se mais útil do que análises completas e detalhadas.

Sobre o meu desempenho na Bovespa, confesso que estou pessoalmente chateado comigo mesmo. Até ao dia 18 de agosto eu tinha uma relação 7/4 de acertos vs. erros na compra de ações, e subitamente eu acabei  realizando um deslize nas últimas três compras de maneira que agora está tudo empatado. O bom é que o motivo já foi identificado: desleixo. Devido à minha nova mania de ficar me distraindo com outras coisas que me tiram o tempo bem como me preocupar em desenvolver um software para uso pessoal no mercado de ações, passei a analisar os ativos com não muito 'carinho' e o resultado foram stops mal-elaborados, momento de compra indevido e por aí vai. Graças a Deus, aprendi a lição.

--
Prossigamos à análise rápida de hoje:

Estou comprado, infelizmente, em BISA3, que está fazendo sua MMP[9] ficar horizontal depois de longos dias de maravilhosa subida. A reta de suporte está distante e comprei com base no anterior respeito à média, o que agora considero uma atitude mal-pensada. Sugiro esperar chegar até a linha de suporte que, caso for respeitada, gerará um ótimo momento de compra.

CSNA3 parou de descer ontem justamente na faixa de preços de um último suporte, o que pode ser princípio de repique. Todavia, o candle do diário não dá o menor sinal de compra. Sugiro que se fique de olho nesse ativo.

CYRE3 está formando uma bandeira cujo rompimento pode gerar lucros da ordem de 8 a 10%. Ficar atento.

DTEX3 teve uma queda muito grande indo até uma região de suporte, o que pode ser princípio de uma volta de subida.

ELET3 está se sustentando sobre um suporte formado com resistências anteriores. Para quem gosta deste tipo de setup, ficar atento. FIBR3 em situação parecida.

GFSA3 dá sinal de compra acima de R$4,34.

HYPE3 também está em região de suporte. Esperar para ver se respeita ou não e seguir de acordo.

Após LAME4 dar um falso sinal de que subiria ao respeitar um nível de suporte, ela novamente voltou com um candle de respeito ao suporte. No gráfico de 30 minutos, ela está praticamente rompendo uma resistência de queda, o que, caso seja concretizada nos primeiros momentos do pregão de hoje, se concretizará como sinal de compra.

MMXM3 está com dificuldade para manifestar um definitivo respeito ao suporte em R$5,33. Ficar atento para uma possível compra, mas eu acho mais seguro efetuá-la somente caso rompa R$5,63.

Se não fosse pelo gap, poderíamos dizer que PDGR3 formou um pivô no gráfico diário. Todavia, o gap mais o fato de que o candle parece ter respeitado a resistência em R$3,82 dá indícidos de que o ativo vai voltar para a sua região de lado. Não recomendo compra, mas ficar atento por causa do pivô.

--

Por hoje é tudo.


Grande abraço a todos, bons trades, fiquem com Deus!

Martin Bittencourt

AR: 23/08/2012

Bom dia!


A Análise Rápida de hoje contempla:

RADL3 está se aproximando de situação comprada. Respeitou a retração de 61,8% de Fibonacci e já deu um candle positivo sobre a mesma faixa, já abrindo opção de compra para os mais apressados. Para os mais conservadores, esperar mais um candle de confirmação de reversão de tendência, esperando pela virada da direção da MMP[9] para cima.

CCRO3 está se aproximando do suporte em 61,8% de Fibonacci, o que significa que um setup pode estar por se configurar. Respeitando o suporte, abre posição de compra com o raciocínio da RADL3.

GOLL4 subiu muito ontem, o que pode ser indicativo de alguma queda hoje para se ajustar às médias. Ainda assim, o ativo de potencial de 8,8% de lucro bruto comprando no rompimento de R$10,90. Nota-se, todavia, que há uma resistência imediata em R$11,05, o que pode acabar matando a operação.

LAME4 está no ótimo setup de respeito ao suporte, tendo ontem subido bastante. A MMP[9] está virando a sua direção. O ativo tem resistência imediata na faixa de R$15,40, gerando algo como 3% de lucro, mas caso rompa esta resistência chega a ter 8% de lucro bruto em potencial (tomando como momento de compra o rompimento de R$14,92.

MMXM3 está com potencial de lucro de 16% e relação risco x ganho excelente. Todavia, seu respeito ao suporte ainda está meio enfraquecido; comprei 300 papéis do ativo ontem, havendo uma possibilidade infeliz de que o a tivo venha ainda a furar o suporte.

TIMP3, que eu havia estudado em posts anterior, furou de vez. O interessante é que o diário está muito afastado da MMP[9] e mais ou menos respeitando um suporte histórico de novembro de 2011, o que implica num setup meio duvidoso de compra.


Antes que eu me esqueça de avisar, todas as observações acima foram feitas com base nos gráficos diários.


Grande abraço a todos, bons trades, fiquem com Deus!

Martin Bittencourt

AR: 17/08/2012 (revisão)

Bom dia!

Na primeira e última Análise Rápida, sugeri os papéis ITSA4, MMXM3, TIMP3 e BTOW3. Revisando:

BTOW3 subiu belamente. Já realizei lucro na mesma.

TIMP3, por outro lado, mostrou-se infeliz, pois apesar de por quatro candles (fracos) ela tenha demonstrado respeito ao suporte, acabou caindo nos dois últimos pregões. A boa notícia é que ela apresentou um candle vertiginoso no pregão de ontem (21/08/2012), este candle negativo respeitou o último ponto de suporte de curto prazo visto (do dia 20/07/2012). Além disso, o preço afastou-se bastante das médias MMP9 e MME17, o que indica uma grande possibilidade de subida. A expectativa de retorno às médias ficaria por volta de R$8,56, algo como 3% de lucro. Stop ficaria em R$8,07.

A princípio a MMXM3 encontra-se em situação semelhante à TIMP3. Logo após a AR, a MMXM3 apresentou estado de instabilidade com queda. A boa notícia é que apesar da falta de força, o papel continua em reta de subida, tendendo a MMP[9] a virar o seu sentido para o lado positivo. Atualmente eu ainda não recomendaria compra pois apesar do respeito ao suporte, o nível de instabilidade conjugado com uma MMP[9] ainda tendendo para baixo pode ser sinal de que o papel venha a dar o mesmo problema apresentado há alguns dias na OIBR4, quando houve respeito ao suporte, mas acabou caindo ainda assim.

Já ITSA4 acabou de dar um candle negativo respeitando suporte, o que é bom sinal para compra. Todavia, lucro não é muito grande. Suporte ficaria abaixo da mínima do candle de ontem.


Grande abraço a todos, bons trades, fiquem com Deus!

Martin Bittencourt

AR: 17/08/2012

Boa noite!

Apesar de já ser consideravelmente tarde (00:13) e amanhã ter que acordar cedo, vim rapidamente criar este post para abrir o novo tipo de postagem que estou criando: a Análise Rápida!

Com as Análises Rápidas (AT) eu procurarei fazer informes rápidos e (confesso) apenas suficientemente justificados de compra e venda de ativos.

----

Para dar início, temos: ITSA4, MMXM3, TIMP3 e BTOW3, os quatro ativos que recomendo para COMPRA.

ITSA4 ainda não chegou à sua projeção de $10,86, faltando em torno de 6% de lucro bruto. Recentemente deu uma descida e recuperada, não esboçando nenhum sinal de queda. Importante salientar que este ativo, todavia, não possui um sinal forte de compra, de maneira que eu recomendaria que se deixase-o como um ativo extra.

MMXM3 está interessante, pois recentemente havia feito um esboço de pivô que acabou por não se completar, resultando numa queda logo em seguida que de forma interessante não ultrapassou significativamente a faixa de preço do suporte do falso pivô. Logo em seguida, o preço subiu (formando o setup de "respeito ao suporte", um dos melhores) e atingindo aprox. 32% de lucro bruto em 12 dias (projeção idealística).
Agora, o importante: o preço começou a cair e recentemente deu uma pausa após o rompimento da retração de 78,6% de Fibonacci, formando ONTEM um Doji ao lado do último candle, negativo. Pelo que consta na referência (Candle patterns, Wikipedia), este é um sinal de compra, e dada a sinalização histórica recém mencionada de que a MMXM3 realmente pode estar querendo dar uma pausa na sua grande queda, tem-se que o ativo possui grandes chance de crescimento. Como o Doji não é um sinal completo, recomendo mais um candle de confirmação. A partir de hoje, há uma expectativa de 16,49% de valorização do ativo (fim na última resistência deixada).

TIMP3 pela terceira vez está respeitando o suporte, tendo nos últimos dois dias formado dois candles (um Doji e um quase-Doji) indicando busca por reversão. Caso haja rompimento em $8,79, é provável que o ativo de fato volte a subir até expectativa máxima imediata de 7% em $9,41.

Já BTOW3 parece ótimo: pela segunda vez está indicando respeito ao suporte, já tendo feito candle positivo ontem. Expectativa é de subir 19%!

----

Até onde pode-se observar, esta não foi uma "análise rápida". Da próxima tentarei ser menos detalhista.

Grande abraço a todos, bons trades,
fiquem com Deus!

Martin Bittencourt